Тенденций развития и факторы, влияющие на добычу угля

Мировые факторы и тенденции

2018 год стал очередным успешным годом для калийного рынка на фоне роста спроса и дальнейшего укрепления цен, что обеспечило высокий уровень загрузки производственных мощностей на протяжении всего года. Цены на калий выросли до самого высокого уровня за последние два года: на 30–70 долл. США за тонну (в зависимости от рынка) по сравнению с предыдущим годом. Ключевым фактором роста цен стало ограниченное предложение товара в связи с производственными лимитами, задержкой ввода новых мощностей, а также низким уровнем переходящих товарных запасов на складах производителей и дистрибьюторов.

Темпы глобальных поставок калия остались устойчивыми на протяжении всего года. Рост спроса наблюдался почти на всех основных рынках. В 2018 году мировой спрос на калий, по оценкам, достиг рекордных 66 млн тонн, превысив уровень 2017 года (65 млн тонн). Рост поставок калия в большей степени был обеспечен увеличением спроса в Бразилии, которая опередила остальные рынки с точки зрения темпов роста спроса и цен на калий. Хорошая рентабельность производства сои способствовала высокой покупательской активности дистрибьюторов, связанной с закупками калия, что в свою очередь привело к росту цен на 70 долл. США за тонну с начала года. По данным Бразильской национальной ассоциации производителей удобрений, импорт калия в Бразилии в 2018 году увеличился на 9% по сравнению с предыдущим годом и составил 10,0 млн тонн. Морские контракты с китайскими и индийскими покупателями, несмотря на значительную задержку, были подписаны по более высокой цене — 290 долл. США за тонну CFR.

По данным Таможенной службы Китая, несмотря на значительную задержку c подписанием контракта, Китай импортировал 7,5 млн тонн калия, что на 1% меньше, чем в 2017 году. В первом полугодии 2018 года поставки калия в Китай оказались выше ожиданий рынка по причине отгрузки значительных дополнительных контрактных объемов 2017 года. Спрос на калий в Индии в отчетном году был ниже, чем ожидалось, из-за сокращения субсидии на закупку калия на 10% по сравнению с предыдущим уровнем и увеличения розничных цен на калий. По оценкам, общий объем поставок калия в Индию в календарном году составил около 4,6 млн тонн по сравнению с 4,7 млн тонн годом ранее.

На основных рынках Юго-Восточной Азии импорт калия в течение первых трех кварталов 2018 года оставался на высоком уровне. Крупные покупатели в Малайзии и Индонезии заключили контракты на закупку калия по значительно более высоким ценам. Однако в четвертом квартале спрос на калий снизился из-за падения цен на пальмовое масло, а объемы торговли по тендерам были ниже традиционного уровня, характерного для данного периода года.

По оценкам «Уралкалия», Юго-Восточная Азия и Океания импортировали около 10,9 млн тонн калия по сравнению с 10,8 млн тонн в 2017 году, а спрос на рынках Европы, Ближнего Востока, Африки и бывших стран СССР вырос на 1% по сравнению с предыдущим годом и составил 12,9 млн тонн в 2018 году.

Падение поставок на европейские рынки было компенсировано высоким спросом на рынках стран бывшего СССР и Африки. В Европе спрос несколько снизился по сравнению с 2017 годом из-за неблагоприятных погодных условий, которые негативно отразились на внесении калия в весенний сезон.

В США спрос отличался стабильностью на протяжении большей части года, при этом уровень цен оставался ниже уровня цен на других рынках гранулированной продукции. Рост спроса был ограничен из-за неблагоприятных погодных условий в осенний сезон. По оценкам, спрос на калий незначительно снизился по сравнению с предыдущим годом и составил по итогам 2018 года около 10 млн тонн.

В целом прогноз на 2019 год от «Уралкалия» сдержанно оптимистичный. Ожидается, что в Бразилии активность рынка увеличится во втором квартале и традиционно достигнет своего пика в третьем квартале. Маловероятно, что фермеры существенно изменят нормы внесения калийных удобрений, учитывая недостаточность питательных веществ в почве.

Перспективы спроса на рынках Индии и Китая остаются хорошими. В Китае спрос на калий, по предварительным оценкам, будет стимулироваться положительными тенденциями в области потребления, особенно в отношении комплексных удобрений.

Несмотря на то, что из-за государственной политики субсидирования прогнозы относительно индийского рынка строить по-прежнему трудно, вероятно, что в 2019 году объемы потребления калия возрастут.

В Юго-Восточной Азии снижение рентабельности фермерских хозяйств негативно сказалось на покупательской активности начиная с четвертого квартала 2018 года. Мы ожидаем увеличения активности рынка в текущем году, поскольку цены на пальмовое масло по-прежнему находятся в пределах, позволяющих поддерживать рентабельность и вносить удобрения.

В Северной Америке есть предпосылки для хорошего спроса в текущем году в связи с увеличением посевных площадей под кукурузу в весенний период. Потенциал роста потребления может быть ограничен из-за низких цен на основные сельскохозяйственные культуры.

В Европе в 2019 году прогнозируется рост спроса на калий, так как фермеры вернутся к традиционным нормам внесения калийных удобрений в весенний период и будут пополнять свои товарные запасы. Долгосрочные драйверы спроса – это рост населения и изменение питания со смещением в протеины, фрукты и овощи.

Ожидается, что рынки бывшего СССР, Африки и Ближнего Востока увеличат спрос на калий по сравнению с предыдущим годом.

Российские факторы и тенденции

В 2018 году холдинг ПАО «Уралкалий» продемонстрировал высокие результаты в сегменте экспортных продаж. Рост средней экспортной цены обеспечил рост выручки на 1% по сравнению с предыдущим годом. Существенный рост средней экспортной цены на условиях FCA (23% по сравнению с прошлым годом) более чем компенсировал снижение объемов экспортных продаж на фоне ограниченной доступности продукта в 2018 году.

В 2019 году ПАО «Уралкалий» продолжает реализацию стратегии, направленной на максимизацию экспортной выручки за счет перераспределения объемов продукции на более прибыльные рынки.

В России хлористый калий используется в основном в качестве сырья для производства сложных и смешанных удобрений и прочей химической продукции, а также в качестве компонента для производства буровых растворов на нефтедобывающих предприятиях и как однокомпонентное удобрение для непосредственного внесения в почву. В незначительных количествах хлористый калий применяется в цветной металлургии и пищевой промышленности.

В 2018 году объем поставок калия на российский рынок вырос на 9% по сравнению с прошлым годом и составил 2,64 млн тонн.

Основными потребителями продукции компании на внутреннем рынке являются производители сложных минеральных удобрений, объем поставок которым вновь показал рост (+6% к показателю 2017 года) и составил 2,35 млн тонн.

Общий объем потребления калия производства ПАО «Уралкалий» российскими сельхозпроизводителями (включая потребление калия в составе сложных удобрений) в 2018 году составил около 0,63 млн тонн, что на 8% больше, чем в 2017 году.

Промышленные потребители — нефтяные, химические и атомные предприятия — традиционно приобретают калий для специальных производственных процессов. В 2018 году объем поставок хлористого калия этой группе покупателей составил 0,192 млн тонн.

Помимо хлористого калия в 2018 году «Уралкалий» реализовал на внутренний рынок 0,39 млн тонн карналлита обогащенного, а также 1,23 млн тонн различных видов технической соли. Основными потребителями карналлита обогащенного являются ОАО «Соликамский магниевый завод» и ПАО «Корпорация ВСМПО — Ависма», использующие его для производства магния.

ЗАО «Верхнекамская калийная компания» (ПАО «Акрон») продолжает освоение Талицкого участка Верхнекамского месторождения в Пермском крае. В 2016 г. завершено составление проектной документации строительства горно-обогатительного комбината, утвержден технический проект разработки. В настоящее время продолжается составление рабочей документации и ведутся строительно-монтажные работы.

ООО «ЕвроХим–Усольский калийный комбинат», дочернее предприятие АО «МХК “ЕвроХим”», продолжает освоение Палашерского и Балахонцевского участков Верхнекамского месторождения. Компания ведет также поисково-оценочные работы на Белопашнинском участке месторождения. В 2016 г. пробурено шесть скважин, выполнены геофизические, в том числе сейсморазведочные и гидрогеологические исследования, ведется разработка временных разведочных кондиций и предварительный подсчет запасов.

ООО «ЕвроХим–ВолгаКалий», подразделение АО МХК «ЕвроХим», готовит к эксплуатации Гремячинское месторождение. В 2016 г. утвержден технический проект его отработки шахтным способом, проведена проходка шахтных стволов и горизонтальных выработок подземного комплекса рудника с отбором проб. Кроме того, компания ведет поисково-оценочные работы на Западно-Перелюбском и Восточно-Перелюбском лицензионных участках в Саратовской области и планирует аналогичные исследования на участке Степной в Волгоградской области.